Como calcular o resultado do mini índice
No mini índice cada ponto vale R$ 0,20 por contrato e o preço anda de 5 em 5 pontos, então o menor movimento possível (o tick) vale R$ 1,00. A conta é sempre a mesma: pontos ganhos ou perdidos × R$ 0,20 × número de contratos.
Exemplo com números fictícios: quem compra 5 contratos a 130.000 pontos e vende a 130.200 ganhou 200 pontos. O resultado bruto é 200 × R$ 0,20 × 5 = R$ 200,00. Se o preço tivesse caído os mesmos 200 pontos, a perda seria do mesmo tamanho. No índice cheio (IND) o ponto vale R$ 1,00, cinco vezes mais. A tabela completa de cada contrato está em valor do ponto e especificações.
Como calcular o resultado do mini dólar
O mini dólar é cotado em reais por US$ 1.000 e cada contrato equivale a US$ 10.000. Por isso 1 ponto vale R$ 10,00 por contrato e o tick, de meio ponto, vale R$ 5,00. No dólar cheio (DOL) o contrato é de US$ 50.000 e o ponto vale R$ 50,00.
Exemplo fictício: 2 contratos comprados a 5.400,0 e vendidos a 5.410,0 andaram 10 pontos. O resultado bruto é 10 × R$ 10,00 × 2 = R$ 200,00. Para acompanhar a cotação do dólar à vista, veja o dólar hoje; para entender o contrato, o guia do mini dólar.
Day trade de ações: preço × quantidade
Em ações não existe ponto: o resultado é a diferença de preço vezes a quantidade. Comprar 100 ações a R$ 30,00 e vender a R$ 30,50 dá R$ 50,00 bruto. A B3 cobra as tarifas em porcentagem do valor negociado em cada lado, compra e venda. No day trade, quem negocia em média até R$ 200 mil por dia paga 0,023% de cada lado; acima disso a taxa vai caindo, até 0,0115% para volumes acima de R$ 750 milhões por dia. A tabela de faixas está na calculadora de custos da B3.
Os custos que entram na conta
Corretagem: é o preço da corretora, por ordem ou por contrato. Cada day trade tem pelo menos duas ordens, a de entrada e a de saída, e é assim que a calculadora conta.
ISS: imposto municipal que algumas corretoras somam à corretagem. A alíquota depende da cidade da corretora e fica entre 2% e 5%.
Tarifas da B3: nos futuros são cobradas por contrato e por lado. Na primeira faixa de volume, já com a redução de day trade, ficam em cerca de R$ 0,25 por contrato no mini índice e US$ 0,20 no mini dólar (cerca de R$ 1,08 com o dólar a R$ 5,40). Quem opera centenas de contratos por dia paga menos. A tarifa da B3 tem duas partes, emolumentos (35%) e tarifa de registro (o restante), e as duas aparecem na nota de corretagem, separadas da corretagem.
O custo parece pequeno, mas se repete em cada operação. Quem faz dez operações por dia com 5 mini índices paga só de tarifa B3 cerca de R$ 25,00 por dia, perto de R$ 500,00 num mês de 20 pregões. Por isso a calculadora mostra o empate: o movimento mínimo para a operação sair do zero a zero.
Imposto de renda no day trade
O lucro de day trade paga 20% de imposto de renda, sem faixa de isenção. A corretora retém na fonte 1% do resultado positivo do dia (o IRRF, chamado de dedo-duro), que funciona como antecipação e é descontado do imposto do mês. O restante é pago pelo próprio investidor num DARF com código 6015, até o último dia útil do mês seguinte. DARF abaixo de R$ 10,00 não é pago naquele mês: o valor é somado ao do mês seguinte.
O prejuízo de day trade só pode ser descontado de lucros de day trade, no mesmo mês ou nos seguintes. Para fazer a conta do mês inteiro, use a calculadora de imposto de day trade e o guia imposto de renda sobre investimentos.
Por que olhar o ponto de empate
Acertar a direção não basta: a operação só fica positiva depois de pagar todos os custos. Com 5 mini índices e corretagem zero, o custo de R$ 2,50 em tarifas exige 2,5 pontos, o que na prática vira 1 tick (5 pontos). Com corretagem de R$ 5,00 por ordem, o custo sobe para R$ 12,50 e o empate passa para 15 pontos. Em operações curtas, como no scalping, essa diferença pesa bastante no resultado do mês. O tamanho da posição em relação ao risco aceito é assunto da calculadora de tamanho de posição.
Perguntas frequentes
Quanto vale 100 pontos no mini índice?+
Cada ponto do mini índice vale R$ 0,20 por contrato. Então 100 pontos valem R$ 20,00 por contrato, antes dos custos. Com 5 contratos, são R$ 100,00.
Quanto vale 1 ponto no mini dólar?+
R$ 10,00 por contrato. O mini dólar equivale a US$ 10.000 e é cotado em reais por US$ 1.000, então cada ponto de variação vale R$ 10,00. O menor movimento é de meio ponto, ou R$ 5,00.
Quanto custa uma operação de day trade no mini índice?+
Na primeira faixa de volume da B3, a tarifa de day trade fica perto de R$ 0,25 por contrato em cada lado, ou R$ 0,50 por contrato na operação completa (compra e venda). A isso se somam a corretagem da sua corretora e, se houver, o ISS.
O IR de 20% é calculado em cada operação?+
Não. A conta oficial é mensal: somam-se todos os resultados de day trade do mês, descontam-se prejuízos anteriores de day trade e aplica-se 20%. A calculadora mostra a estimativa de uma operação isolada, só para referência.
O que é o IRRF de 1% no day trade?+
É a retenção que a corretora faz sobre o resultado positivo do dia em day trade. Não é um imposto a mais: o valor retido é abatido do imposto devido no mês, no DARF com código 6015.