RAIO-X DO FUNDO DE INVESTIMENTO
Bradesco Debêntures Incentivadas Inflação II RF Infra LP: rentabilidade, patrimônio e cotistas
Em 12 meses até 03/11/2026, a cota do fundo Bradesco Debêntures Incentivadas Inflação II RF Infra LP subiu 8,87%, contra 14,24% do CDI no mesmo período (62% do CDI), segundo os dados oficiais da CVM e o CDI do Banco Central. O fundo tem R$ 773,2 mi de patrimônio e 14.114 cotistas.
Fonte: CVM, com valores até 03/11/2026 · CNPJ 54.853.464/0001-70 · atualizado todo mês
Cotistas
14.114
Patrimônio
R$ 773,2 mi
Valor da cota
R$ 1,2699
Rendeu em 12 meses
▲ +8,87%
QUANTO RENDEU, COMPARADO AO CDI
No mês
▼ −1,02%
CDI 0,46%
No ano
▲ +7,38%
CDI 11,75% · 63% do CDI
12 meses
▲ +8,87%
CDI 14,24% · 62% do CDI
Rendimento calculado pela variação da cota, antes do imposto de renda e de eventual taxa de saída. O CDI foi somado entre as mesmas datas, para a comparação ser justa.
VALOR DA COTA NOS ÚLTIMOS 12 MESES
Entenda os números deste fundo
A Redação Investidor Invest traduz os números oficiais deste fundo em frases simples, sem recomendar compra ou venda.
Que tipo de fundo é este
O fundo Bradesco Debêntures Incentivadas Inflação II RF Infra LP é classificado pela CVM como fundo de renda fixa (na classificação ANBIMA: Renda Fixa Duração Livre Crédito Livre) — ou seja, investe principalmente em títulos de renda fixa, como títulos públicos, CDBs e debêntures. Pelo cadastro, ele é aberto ao público em geral: qualquer pessoa pode investir, respeitando a aplicação mínima definida por quem distribui o fundo.
Quanto rendeu, comparado ao CDI
Em 12 meses (de 03/11/2025 a 03/11/2026), a cota subiu 8,87%. No mesmo intervalo, o CDI acumulou 14,24%. O fundo ficou 5,38 pontos percentuais abaixo do CDI, o equivalente a 62% do CDI.
No ano (desde 31/12/2025), a cota acumula +7,38%, contra 11,75% do CDI; no mês de novembro de 2026, −1,02%, contra 0,46% do CDI.
Para fundos de renda fixa, o CDI é a régua mais usada: ele mostra quanto rendeu, no mesmo período, uma aplicação pós-fixada de referência. “% do CDI” é a forma mais comum de fazer essa conta: 100% significa render o mesmo que o CDI; abaixo de 100%, menos; acima, mais. A rentabilidade aqui é bruta, ou seja, antes do imposto de renda.
Quanto a cota oscilou
A maior queda da cota nos últimos 12 meses foi de 1,81% (do pico em 09/10/2026 até 03/11/2026). É uma oscilação pequena, mas mostra que a cota não sobe todo dia em linha reta. Esse indicador se chama drawdown (queda máxima).
Em 4 dos últimos 12 meses a cota terminou no negativo. O melhor mês foi janeiro de 2026 (+3,24%) e o mais fraco, novembro de 2026 (−1,02%).
Tamanho e base de cotistas
O fundo tem R$ 773,2 mi de patrimônio e é o 252º maior nesse quesito entre os 500 fundos acompanhados pelo site. Na régua que usamos aqui (pequeno: até R$ 100 milhões; médio: até R$ 1 bilhão; grande: até R$ 10 bilhões; muito grande: acima disso), é um fundo de porte médio. Tamanho não indica desempenho futuro: o patrimônio mostra apenas quanto dinheiro está aplicado nele hoje.
São 14.114 cotistas (299º lugar em número de cotistas na mesma lista). Dividindo o patrimônio pelo número de cotistas, o saldo médio fica em torno de R$ 54.785 por cotista.
Há 12 meses (03/11/2025), eram 10.460 cotistas; de lá para cá, a base cresceu 34,9%. O patrimônio passou de R$ 662,1 mi para R$ 773,2 mi. Descontado o efeito da rentabilidade, isso indica entradas líquidas estimadas de R$ 52,4 mi no período (estimativa simples: variação do patrimônio menos o rendimento da cota).
Quem cuida do fundo e quanto custa
A mesma instituição, BANCO BRADESCO S.A., faz a gestão (decide onde o dinheiro é aplicado) e a administração (cuida da parte legal, contábil e do cálculo diário da cota).
Pela lâmina do fundo nos dados abertos da CVM (data de referência 30/09/2026), a taxa de administração é de 0,80% ao ano. Ela é descontada da cota todos os dias, então a rentabilidade mostrada nesta página já vem líquida dela. Os demais custos e prazos estão na seção “Lâmina e regras do fundo”, mais abaixo.
Desempenho em detalhe
Contas feitas pela Redação Investidor Invest com os valores de cota informados à CVM até 03/11/2026. Os resultados são antes do imposto de renda.
Simulação: R$ 1.000 aplicados há 12 meses
Neste fundo
R$ 1.088,66
Rendendo 100% do CDI
R$ 1.142,44
Corrigidos só pelo IPCA
R$ 1.045,76
De 03/11/2025 a 03/11/2026. Conta simples pela variação da cota, sem descontar imposto de renda, come-cotas (imposto cobrado em maio e novembro em parte dos fundos) nem IOF. Fontes: CDI do Banco Central; IPCA do IBGE, de 10/2025 a 09/2026.
A inflação oficial (IPCA) somou +4,58% nos 12 meses de 10/2025 a 09/2026. A cota do fundo variou +8,87% no período comparável — ou seja, ficou acima da alta de preços. O IMA-B, índice da ANBIMA usado por muitos fundos de inflação, não está nesta página.
Ano a ano
- 2026 (até o dado mais recente): cota +7,38% · CDI +11,75% · 63% do CDI
Volatilidade e índice de Sharpe (12 meses)
Volatilidade (sobe e desce no ano)
3,17% ao ano
Índice de Sharpe
-1,70
Volatilidade mede o quanto a cota sobe e desce de um dia para outro. Foi calculada com 192 variações diárias e convertida para a escala de um ano. Abaixo de 1% ao ano é típico de fundos DI; fundos de ações costumam passar de 15%.
Índice de Sharpe divide o que o fundo rendeu acima do CDI pela volatilidade: mostra quanto retorno extra veio para cada unidade de oscilação. Positivo significa que o fundo superou o CDI no período; negativo, que ficou abaixo.
Mês a mês
| Mês | Fundo | CDI |
|---|---|---|
| nov de 2026 (até 03/11/2026) | −1,02% | +0,46% |
| out de 2026 | +2,33% | +3,24% |
| jul de 2026 | +0,66% | +0,84% |
| jun de 2026 | +1,06% | +1,12% |
| mai de 2026 | +0,64% | +1,07% |
| abr de 2026 | −0,23% | +1,09% |
| mar de 2026 | −0,07% | +1,21% |
| fev de 2026 | +0,60% | +1,00% |
| jan de 2026 | +3,24% | +1,16% |
| dez de 2025 | +0,72% | +1,22% |
| nov de 2025 | +0,69% | +1,05% |
| out de 2025 | −0,26% | +1,28% |
| set de 2025 | +2,39% | +1,22% |
| ago de 2025 | +2,13% | +1,16% |
Variação da última cota de cada mês sobre a do mês anterior.
FICHA DO FUNDO
- Nome oficial na CVM
- BRADESCO DEBÊNTURES INCENTIVADAS INFLAÇÃO II FIF CIC RF INCENTIVADO INV EM INFRA LP RESP LIMITADA
- CNPJ
- 54.853.464/0001-70
- Classificação CVM
- Renda Fixa
- Classificação ANBIMA
- Renda Fixa Duração Livre Crédito Livre
- Gestora
- BANCO BRADESCO S.A.
- Administrador
- BANCO BRADESCO S.A.
- Público-alvo
- Público Geral
Lâmina e regras do fundo
Taxas, aplicação mínima, prazos de resgate, público e imposto, como o próprio fundo informou à CVM. Texto educacional, sem recomendação.
Lâmina com data de referência 30/09/2026 · cadastro da CVM de 11/11/2026
- Taxa de administração
- 0,80% ao ano
- Percentual do patrimônio cobrado por ano e descontado da cota todos os dias.
- Taxa de performance
- Cobrada (veja o texto)
- Texto da lâmina: “Será devida à Gestora uma "Taxa de Performance" correspondente a 20% (vinte por cento) da valorização das cotas que exceder 100% (cem por cento) do IMAB5("Benchmark"), apurada de acordo com o Parágrafo abaixo, já descontada todas as…”
- Despesas pagas pelo fundo
- 0,92% do patrimônio médio
- De 01/10/2025 a 30/09/2026. Soma tudo o que saiu do fundo no período (taxas, auditoria, custódia e outras despesas), por isso pode ser diferente da taxa de administração.
- Taxa de entrada e de saída
- Não há
- Aplicação inicial mínima
- R$ 100,00
- Aplicações seguintes a partir de R$ 100,00; resgate mínimo de R$ 100,00; saldo mínimo para continuar no fundo de R$ 100,00.
- Cotização da aplicação
- D+0 · cota de fechamento
- O dinheiro vira cotas no mesmo dia. Cota de fechamento: valor calculado no fim do dia, com os preços do dia.
- Resgate: cotização e pagamento
- Cota em D+30 · pagamento em D+31 (dias úteis)
- Prazos contados a partir do dia do pedido de resgate.
- Horário-limite
- 15h00
- Pedido de aplicação ou de resgate feito depois desse horário conta como do dia útil seguinte.
- Público-alvo
- Público Geral
- Qualquer pessoa pode aplicar, respeitando a aplicação mínima.
- Classe na CVM
- Renda Fixa
- ANBIMA: Renda Fixa Duração Livre Crédito Livre · investe em cotas de outros fundos
- Forma de condomínio
- Aberto
- Aberto: o cotista pode pedir o resgate quando quiser, nos prazos acima.
Na prática
Com R$ 10.000,00 aplicados, a taxa de administração de 0,80% ao ano equivale a cerca de R$ 80,00 em um ano, descontados aos poucos da cota (o valor exato muda com o saldo). Num pedido de resgate feito hoje, o valor das cotas é calculado 30 dias depois, e o dinheiro é pago 31 dias úteis após o pedido. Nesse intervalo, o saldo continua sujeito à variação da cota.
Tributação: Regra própria (debêntures incentivadas)
Pelo nome, este fundo aplica em debêntures incentivadas de infraestrutura. Fundos assim seguem a Lei 12.431/2011: quando cumprem os limites de carteira da lei, o rendimento de pessoa física tem alíquota zero e não há come-cotas. Se o fundo não cumprir esses limites, vale a regra comum dos fundos de renda fixa (veja a calculadora de come-cotas). Confira o enquadramento no regulamento.
- Fonte: CVM, dados abertos, Fundos de Investimento: Documentos: Lâmina de Informações Essenciais (arquivo lamina_fi_202609.zip, data de competência 30/09/2026).
- Fonte: CVM, dados abertos, Fundos de Investimento: Informação Cadastral (arquivo registro_fundo_classe.zip, da Resolução CVM 175, atualizado pela CVM em 11/11/2026).
- Consultado em 11/11/2026, 16:54 (horário de Brasília); o site relê os arquivos a cada 12 horas. Licença ODbL 1.0, conforme o catálogo da CVM conferido em 11/11/2026 (veja a metodologia). Os textos entre aspas são do próprio fundo; a lâmina vigente e o regulamento prevalecem sobre este resumo.
CNPJ para declarar no Imposto de Renda
O CNPJ abaixo é o da classe do fundo registrada na CVM — é o número que o programa da Receita pede na ficha Bens e Direitos.
- Abra a ficha Bens e Direitos e clique em “Novo”.
- Escolha o grupo 07 – Fundos e o código 01 – Fundos de investimento sujeitos à tributação periódica (come-cotas).
- No campo CNPJ, cole 54.853.464/0001-70. Na discriminação, escreva o nome do fundo, a quantidade de cotas e a instituição onde as cotas estão.
- Em “Situação em 31/12”, informe o valor que consta no informe de rendimentos do administrador: nos fundos com come-cotas ele já inclui os rendimentos tributados no caminho.
- Rendimentos de resgates e imposto já retido vão na ficha Rendimentos Sujeitos à Tributação Exclusiva/Definitiva, com os valores do mesmo informe.
Fonte: ficha Bens e Direitos do programa IRPF 2026 (ano-base 2025) da Receita Federal; códigos conferidos em outubro de 2026 e que podem mudar de um ano para outro. Se o informe de rendimentos indicar outro código, siga o informe. Texto educativo — não substitui a orientação de um contador.
Perguntas frequentes sobre o Bradesco Debêntures Incentivadas Inflação II RF Infra LP
Quanto rendeu o fundo Bradesco Debêntures Incentivadas Inflação II RF Infra LP em 12 meses?+
De 03/11/2025 a 03/11/2026, a cota subiu 8,87%; no mesmo período o CDI acumulou 14,24% (o fundo rendeu o equivalente a 62% do CDI). Cálculo pela variação da cota informada à CVM, antes do imposto de renda; rentabilidade passada não garante resultado futuro.
Qual é o CNPJ do fundo Bradesco Debêntures Incentivadas Inflação II RF Infra LP?+
O CNPJ da classe registrada na CVM é 54.853.464/0001-70. Ele vai na ficha Bens e Direitos, grupo 07 (Fundos), código 01 — Fundos de investimento sujeitos à tributação periódica (come-cotas) —, segundo o programa IRPF 2026 (ano-base 2025).
Quantos cotistas tem o fundo Bradesco Debêntures Incentivadas Inflação II RF Infra LP?+
Pelo último informe enviado à CVM (cota de 03/11/2026), o fundo tem 14.114 cotistas e R$ 773,2 mi de patrimônio.
Quem faz a gestão do fundo Bradesco Debêntures Incentivadas Inflação II RF Infra LP e qual é a taxa de administração?+
A gestão é de BANCO BRADESCO S.A.. A taxa de administração não consta no cadastro da CVM usado nesta página; o valor exato está na lâmina do fundo.
Fundos parecidos
Escolhidos só pela classe e pela gestora, em ordem de número de cotistas — não é indicação de investimento.
Mesma classe (Renda Fixa)
- Sparta Deb Inc Inflação Infraest Renda Fixa12 meses: +9,71% · 27.866 cotistas
- Itaú Kinea IPCA Dinâmico II Renda Fixa12 meses: +13,62% · 25.443 cotistas
- Mapfre Confianza Renda Fixa Referenciado DI Crédito Privado12 meses: +14,68% · 228.839 cotistas
- Itaú Crédito Bancário Renda Fixa Crédito Privado12 meses: +14,22% · 223.354 cotistas
- Itaú Renda Fixa Diferenciado Crédito Privado12 meses: +13,93% · 168.057 cotistas
Mesma gestora (Banco Bradesco)
Como calculamos: os números e textos desta página são montados a partir do relatório diário que o próprio fundo envia à CVM, com valores até 03/11/2026, e do CDI de cada dia divulgado pelo Banco Central; inflação (IPCA) do IBGE. Rentabilidade calculada pela variação da cota; rentabilidade passada não garante rentabilidade futura.
Conteúdo exclusivamente educacional — não é recomendação. Dados dos relatórios oficiais enviados pelo próprio fundo à CVM, que podem estar até um mês atrasados. Antes de investir, leia a lâmina e o regulamento na sua corretora ou banco e confira taxas, carência e liquidez.