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Mascote touro do Investidor Invest: Fundos de renda fixa com menor volatilidade em 12 meses

FUNDOS POR MEDIDA DE 12 MESES

Fundos de renda fixa com menor volatilidade em 12 meses

Nos 12 meses até 09/11/2026, a volatilidade mediana dos 238 fundos de renda fixa que passaram pelo filtro foi de 0,11% ao ano; a menor foi de 0,025%. Cálculo da Redação com os dados abertos da CVM.

Fonte: CVM, informe diário e cadastro de fundos (dados abertos, licença ODbL), com cotas até 09/11/2026. Cálculo da Redação Investidor Invest em 11/11/2026, 14:42 (horário de Brasília).

Fundos na lista

238

de 272 da categoria · mínimo para indexar: 10

Volatilidade (mediana)

0,11% a.a.

metade dos fundos da lista acima, metade abaixo

CDI em 12 meses

14,16%

até 09/11/2026 · Banco Central, série 12

Cotas até

09/11/2026

informe diário da CVM

Fundos de renda fixa: menor volatilidade em 12 meses

Fundos de renda fixa em ordem de menor volatilidade em 12 meses
#FUNDO% DO CDI12 MESESVOLATILIDADEPATRIMÔNIOCOTISTAS
1Banrisul Super Renda Fixa Curto PrazoRenda Fixa · BANRISUL S.A. CORRETORA DE VALORES MOBILIÁRIOS E CÂMBIO82,3%+11,71%0,025%R$ 646,8 mi14.461
2Caixa Movimentações Automáticas Renda Fixa SimplesRenda Fixa · CAIXA DISTRIBUIDORA DE TÍTULOS E VALORES MOBILIÁRIOS S.A.84,8%+12,06%0,025%R$ 733,1 mi72.389
3Caixa Fácil Renda Fixa SimplesRenda Fixa · CAIXA DISTRIBUIDORA DE TÍTULOS E VALORES MOBILIÁRIOS S.A.84,8%+12,07%0,025%R$ 6,54 bi514.596
4Sicredi Renda Fixa Curto Prazo Resgate FácilRenda Fixa · Sicredi Asset Management Ltda.96,0%+13,65%0,025%R$ 3,34 bi82.651
5Caixa Prático Renda Fixa Curto PrazoRenda Fixa · CAIXA DISTRIBUIDORA DE TÍTULOS E VALORES MOBILIÁRIOS S.A.86,0%+12,24%0,026%R$ 2,49 bi7.791
6Caixa Automático Polis Renda Fixa Curto PrazoRenda Fixa · CAIXA DISTRIBUIDORA DE TÍTULOS E VALORES MOBILIÁRIOS S.A.79,8%+11,36%0,026%R$ 29,68 bi12.810
7Caixa Transferências Voluntárias Polis Renda Fixa Curto PrazoRenda Fixa · CAIXA DISTRIBUIDORA DE TÍTULOS E VALORES MOBILIÁRIOS S.A.85,9%+12,23%0,027%R$ 16,48 bi8.907
8Artesanal Renda FixaRenda Fixa · ARTESANAL INVESTIMENTOS LTDA103,5%+14,73%0,027%R$ 1,34 bi16.815
9BNP Paribas Match Renda Fixa Referenciada DI CPRenda Fixa · BNP PARIBAS ASSET MANAGEMENT BRASIL LTDA100,8%+14,35%0,028%R$ 12,68 bi157.996
10Itauvest Renda Fixa Curto Prazo PlusRenda Fixa · ITAU UNIBANCO ASSET MANAGEMENT LTDA.84,9%+12,07%0,029%R$ 62,1 mi10.021
11Caixa E-Simples Renda Fixa Longo PrazoRenda Fixa · CAIXA DISTRIBUIDORA DE TÍTULOS E VALORES MOBILIÁRIOS S.A.86,3%+12,28%0,030%R$ 398,5 mi201.243
12BNB Automático Renda Fixa Curto PrazoRenda Fixa · BANCO DO NORDESTE DO BRASIL SA82,9%+11,79%0,030%R$ 5,50 bi172.384
13Inter Simples Renda FixaRenda Fixa · INTER ASSET GESTÃO DE RECURSOS LTDA.99,6%+14,17%0,031%R$ 350,1 mi22.285
14Caixa Giro Empresas Renda Fixa Referenciado DI Longo PrazoRenda Fixa · CAIXA DISTRIBUIDORA DE TÍTULOS E VALORES MOBILIÁRIOS S.A.96,0%+13,66%0,031%R$ 7,84 bi21.722
15Caixa Giro MPE Renda Fixa Referenciado DI Longo PrazoRenda Fixa · CAIXA DISTRIBUIDORA DE TÍTULOS E VALORES MOBILIÁRIOS S.A.89,0%+12,66%0,031%R$ 13,96 bi165.324
16Caixa Giro Imediato Renda Fixa Referenciado DI Longo PrazoRenda Fixa · CAIXA DISTRIBUIDORA DE TÍTULOS E VALORES MOBILIÁRIOS S.A.87,4%+12,44%0,031%R$ 6,21 bi274.488
17Itaú Prêmio Renda Fixa Referenciado DIRenda Fixa · ITAU UNIBANCO ASSET MANAGEMENT LTDA.87,2%+12,40%0,032%R$ 119,4 mi12.459
18Master RF Referenciado DIRenda Fixa · ITAU UNIBANCO ASSET MANAGEMENT LTDA.93,3%+13,27%0,032%R$ 2,90 bi20.493
19Itau Premium Renda Fixa Referenciado DIRenda Fixa · ITAU UNIBANCO ASSET MANAGEMENT LTDA.90,1%+12,81%0,032%R$ 815,8 mi13.825
20Bradesco Renda Fixa Referenciada DI HiperfundoRenda Fixa · BANCO BRADESCO S.A.87,4%+12,43%0,032%R$ 546,0 mi132.364
21Itaú Index Simples Selic Renda FixaRenda Fixa · ITAU UNIBANCO ASSET MANAGEMENT LTDA.97,8%+13,91%0,032%R$ 2,41 bi29.058
22Itaú Renda Fixa SimplesRenda Fixa · ITAU UNIBANCO ASSET MANAGEMENT LTDA.90,5%+12,88%0,033%R$ 123,0 mi12.624
23Bradesco Renda Fixa Simples BrilhanteRenda Fixa · BANCO BRADESCO S.A.79,8%+11,35%0,033%R$ 431,7 mi25.905
24Sulamérica Premium Plus Renda Fixa Ref DI Cred PrivRenda Fixa · Sul América Gestão de Investimentos S.A.100,5%+14,29%0,034%R$ 1,97 bi17.111
25BTG Pactual Tesouro Selic Black Renda Fixa SimplesRenda Fixa · BTG PACTUAL ASSET MANAGEMENT S/A DTVM100,1%+14,25%0,034%R$ 2,29 bi8.166
26BTG Pactual CDB Plus Renda FixaRenda Fixa · BTG PACTUAL ASSET MANAGEMENT S/A DTVM101,1%+14,38%0,034%R$ 29,27 bi105.771
27Itaú Crédito Bancário Renda Fixa Crédito PrivadoRenda Fixa · ITAU UNIBANCO ASSET MANAGEMENT LTDA.99,8%+14,20%0,035%R$ 44,27 bi224.722
28Bradesco Renda Fixa Simples AutomáticoRenda Fixa · BANCO BRADESCO S.A.80,5%+11,46%0,036%R$ 3,38 bi166.611
29Sul América Premium Renda Fixa Referenciado DI Créd PrivRenda Fixa · Sul América Gestão de Investimentos S.A.100,6%+14,31%0,036%R$ 1,43 bi17.386
30BB Renda Fixa Referenciado DI Plus ÁgilRenda Fixa · BB GESTAO DE RECURSOS DTVM S.A92,2%+13,11%0,036%R$ 41,06 bi591.612

A ordem leva em conta só esta medida (volatilidade: 0,025% ao ano no primeiro da lista) e não indica que um fundo seja melhor do que outro. Cada fundo é medido da última cota com data até um ano antes da sua cota mais recente até essa cota (15 dos 30 da tabela com cota até 09/11/2026). Rentabilidade e volatilidade já descontam as taxas do fundo e são anteriores ao imposto de renda.

Como ler esta lista

Os fundos de renda fixa que menos oscilam costumam ser os que aplicam em títulos que vencem rápido ou que rendem pela Selic do dia. A cota desses fundos sobe um pouquinho quase todo dia útil, e é por isso que eles servem de reserva para muita gente.

Volatilidade baixa não quer dizer que o fundo renda mais nem que não tenha risco nenhum: quer dizer que o preço da cota quase não balançou no período medido. Um fundo que compra dívida de empresas pode mostrar volatilidade baixa por meses e cair de uma vez se um devedor der problema.

Volatilidade mede o quanto a cota sobe e desce de um dia para o outro. A conta é o desvio-padrão das variações diárias da cota nos 12 meses, levado para a escala de um ano (multiplicado pela raiz de 252, o número aproximado de dias úteis num ano). É a mesma conta da página de cada fundo.

O primeiro da lista, Banrisul Super Renda Fixa Curto Prazo, teve volatilidade de 0,025% ao ano de 07/11/2025 a 09/11/2026, com 249 variações diárias de cota. Como regra de bolso, que supõe oscilações “normais” (nem sempre é o caso), isso quer dizer que em cerca de dois de cada três anos parecidos o resultado ficaria a até 0,025 ponto percentual acima ou abaixo da média do fundo.

Limites: volatilidade olha só para o passado e não mede o risco de calote, de falta de liquidez ou de uma perda grande e rara. Menos oscilação também não quer dizer mais rendimento: a tabela traz o % do CDI ao lado para comparar as duas coisas.

Quais fundos entram (filtro de erro)

A lista parte dos 500 fundos com mais cotistas do Brasil que o site acompanha (em funcionamento normal e não exclusivos) e só mantém os que passam por todas as regras abaixo. Elas existem para tirar da comparação fundos que um investidor comum não consegue comprar e números que costumam ser erro de informe, e não para dizer quais fundos são bons.

  • Aberto ao público geral: no cadastro da CVM, condomínio “Aberto” (dá para aplicar e resgatar a qualquer momento, nas regras do fundo) e público-alvo “Público Geral”, que não exige ser investidor qualificado (R$ 1 milhão aplicado) nem profissional.
  • Patrimônio de R$ 50 milhões ou mais e mais de 100 cotistas no último informe diário: fundos muito pequenos podem ter a cota mexida por uma única aplicação ou resgate grande.
  • 12 meses completos de cota: a cota-base precisa estar no máximo 10 dias antes da data exata de um ano atrás, com pelo menos 200 variações diárias no período, e a última cota não pode ter mais de 15 dias de atraso. Vale a cota da classe do fundo (fundos que só informam cotas de subclasses ficam de fora).
  • Sem número fora do normal: variação de mais de 300% em 12 meses é tratada como erro de informe.

Nesta categoria, hoje:

  • 272 fundos desta categoria entre os acompanhados pelo site.
  • − 26 fechados ou restritos a investidores qualificados ou profissionais (ou sem público-alvo informado);
  • − 6 com patrimônio abaixo de R$ 50 milhões;
  • − 2 sem 12 meses completos de cota da classe, com cota parada há mais de 15 dias ou com variação fora do normal;
  • = 238 com a medida calculada; a tabela mostra os 30 primeiros.

Mesma medida, outro recorte

Menor volatilidade em 12 meses em outras categorias

Fundos de crédito privadoFundos de inflação (IPCA)Fundos multimercadoFundos de açõesFundos com investimento no exterior

Outras medidas para fundos de renda fixa

Maior % do CDI em 12 meses

Listas completas

Fundos de renda fixa: rentabilidade em 12 mesesFundos que bateram o CDITodos os fundosCDI hojeMetodologia e fontes

Fontes, datas e licença

  • Cotas, patrimônio e cotistas: CVM, Fundos de Investimento: Documentos: Informe Diário, arquivos de 10/2025 a 11/2026.
  • Condomínio e público-alvo: CVM, Fundos de Investimento: Informação Cadastral (arquivo da Resolução CVM 175), publicado em 11/11/2026, 01:18.
  • CDI: Banco Central, série 12 do SGS (CDI de cada dia). Licença da série não localizada no catálogo do Banco Central (veja a metodologia).
  • Consultado em: 11/11/2026, 14:42 (horário de Brasília). Os dois meses mais recentes do informe diário e o cadastro são relidos a cada 6 horas; os meses já fechados, a cada 7 dias (a CVM os atualiza semanalmente). A página fica guardada por até 6 horas.
  • Licença dos dados da CVM: ODbL 1.0, conforme o catálogo da CVM conferido em 11/11/2026 (veja a metodologia). Rentabilidade, % do CDI, volatilidade, índice de Sharpe, medianas e filtro são cálculos do site sobre esses dados.

Conteúdo exclusivamente educacional, escrito pela Redação Investidor Invest. A lista ordena fundos por uma única medida do passado e não é recomendação de investimento. Rentabilidade passada não garante resultados futuros. Antes de investir, leia a lâmina e o regulamento do fundo na sua corretora ou banco.